Please use this identifier to cite or link to this item: http://essuir.sumdu.edu.ua/handle/123456789/56951
Or use following links to share this resource in social networks: Recommend this item
Title Investment incentives, risk and ownership forms of commercial banks in emerging markets
Other Titles Інвестиційні стимули, ризик та форми власності банків країн, що розвиваються
Authors Logan, T.-M.
ORCID
Keywords ownership
commercial banks
investment incentives
regulation
власність
комерційні банки
інвестиційні стимули
регулювання
Type Article
Date of Issue 2006
URI http://essuir.sumdu.edu.ua/handle/123456789/56951
Publisher Ukrainian Academy of Banking of the National Bank of Ukraine
License
Citation Logan, T.-M. Investment incentives, risk and ownership forms of commercial banks in emerging markets [Text] / T.-M. Logan // Banks and Bank Systems. - Vol. 1, Issue 3, 2006. - P. 90-99.
Abstract We analyze the balance sheets of commercial banks for the three-year period (1993-1995) and make three major observations. First, we confirm earlier work that shows that risk-taking behavior is related to the degree of monitoring and control afforded by different ownership forms during a period of regulatory forbearance. Second, we measure risk using financial statement data. This is important for economies where there are limited stock market activities. Third, we add to the debate of whether contagion is a real threat among financial institutions within a group. Specifically, we show that commercial banks that are a part of a financial group do not appear to place the depositors’ funds at greater than normal risk. However commercial banks that are part of a nonfinancial group do place depositors funds at greater risk. В результаті аналізу балансових звітів комерційних банків за трирічний період (1993-1995 рр.) було 1) підтверджено результати попередніх робіт стосовно того, що ризиковий стиль поведінки підприємства залежить від рівня моніторингу та контролю, які обумовлені різними формами власності та відмовою (на правовому рівні) від застосування примусових заходів; 2) оцінено рівень ризику за допомогою використання результатів фінансових звітів (це дуже важливо для економіки тих країн, де обмежена діяльність ринку акцій); 3) розглянуто питання стосовно того, чи є ризик ланцюгової реакції реальною загрозою для фінансових організацій всередині групи банків. Авторами статті доведено, що комерційні банки, які є частиною фінансової групи, не наражають кошти своїх вкладників на ризик, чого не можна сказати про комерційні банки, які не належать до фінансової групи і кошти чиїх вкладників є більш ризиковими.
Appears in Collections: Наукові видання (ННІ БТ)

Views

Australia Australia
1
Belgium Belgium
1
China China
1
Finland Finland
1
Germany Germany
37
Indonesia Indonesia
1
Ireland Ireland
30200
Japan Japan
1
Lithuania Lithuania
1
Romania Romania
1
Singapore Singapore
2178633
South Africa South Africa
1
Sweden Sweden
1
Ukraine Ukraine
196806
United Kingdom United Kingdom
99376
United States United States
4886827
Unknown Country Unknown Country
196805
Vietnam Vietnam
6326

Downloads

China China
1
Germany Germany
26
Lithuania Lithuania
1
Singapore Singapore
1
South Africa South Africa
1
Ukraine Ukraine
589956
United Kingdom United Kingdom
99377
United States United States
4886824
Unknown Country Unknown Country
7595021
Vietnam Vietnam
1

Files

File Size Format Downloads
Logan.pdf 267.35 kB Adobe PDF 13171209

Items in DSpace are protected by copyright, with all rights reserved, unless otherwise indicated.