Please use this identifier to cite or link to this item: https://essuir.sumdu.edu.ua/handle/123456789/80591
Or use following links to share this resource in social networks: Recommend this item
Title Money Laundering Risk in Developing and Transitive Economies: Analysis of Cyclic Component of Time Series
Other Titles Ризик легалізації коштів в розвинутих та розвиваючих країнах: аналіз циклічності
Authors Levchenko, V.P.
Boiko, Anton Oleksandrovych  
Bozhenko, Viktoriia Volodymyrivna  
Mynenko, Serhii Volodymyrovych  
Keywords протидія легалізації
противодействие отмыву денег
anti money laundering
ризик легалізації коштів
риск легализации денег
money laundering risk
аналіз часових рядів
анализ временных рядов
time series analysis
фронтірний аналіз
фронтирный анализ
Fourier analysis
волатильність
волатильность
volatility
стійкість
стойкость
persistence
Type Article
Date of Issue 2019
URI https://essuir.sumdu.edu.ua/handle/123456789/80591
Publisher Vilnius Gediminas Technical University
License Copyright not evaluated
Citation Levchenko V. Money Laundering Risk in Developing and Transitive Economies: Analysis of Cyclic Component of Time Series [Текст] / V. Levchenko, A.O. Boyko, V.V. Bozhenko, S.V. Mynenko // Business: Theory and Practice. - 2019. - Vol. 20. - P. 492-508. – DOI: https://doi.org/10.3846/btp.2019.46.
Abstract Метою статтті є розробка теоретичної основи та методологічного забезпечення для моделювання циклічної складової ризику відмивання грошей. Для виділення циклічної складової використано методи кореляційного та регресійного аналізу У свою чергу, аналіз гармоніки Фур'є дозволяє вказати циклічну складову. Крім того, ми провели декомпозицію часових рядів, проаналізувавши його мінливість та стійкість за допомогою показника Херста. У статті визначено піки, спади та тривалість циклів відмивання грошей у розвинених та перехідних економіках та встановили можливість прогнозування цього процесу в середньостроковій перспективі.
Money laundering has become a global threat to the international stability and security, leading both to economic and social upheavals, and to an increase in terrorist threats. Therefore, an objective necessity arises for a more detailed study of the money laundering within the scope of its developmental patterns and time-dependent behaviour. The study mission is the development of a theoretical framework and methodological support for modelling the cyclic component of the money laundering risk. The correlation and regression are used for isolating the cyclic component. In turn, the Fourier harmonic analysis allows specifying the cyclic component. Additionally, we carried out a decomposition of time series, analysis of its volatility and persistence using the Hurst exponent. We determined the peaks, downturns and duration of the money laundering cycles in the developed economies and economies in transition, and established the possibility of predicting this process in the medium term. We proved the internationalization of the money laundering and the similarity of behaviour of trends that characterize it both for developed economies among themselves and between groups of countries. The further scientific research is needed within the framework of the imposition of trends in the development of the money laundering processes of some countries on others and the formation of international medium-term anti-fraud strategies.
Appears in Collections: Наукові видання (ННІ БТ)

Views

China China
1
France France
1
Germany Germany
1
Greece Greece
1
Lithuania Lithuania
1
Netherlands Netherlands
427
Russia Russia
1
Sweden Sweden
1
Ukraine Ukraine
138
United Kingdom United Kingdom
1
United States United States
7583
Unknown Country Unknown Country
141
Vietnam Vietnam
2289

Downloads

Germany Germany
1571
Russia Russia
1
Ukraine Ukraine
139
United Kingdom United Kingdom
1
United States United States
7582
Unknown Country Unknown Country
142
Vietnam Vietnam
1

Files

File Size Format Downloads
Levchenko_btp_press_vgtu.pdf 1,14 MB Adobe PDF 9437

Items in DSpace are protected by copyright, with all rights reserved, unless otherwise indicated.